Economic Damages in Intellectual Property: A Hands-On Guide to Litigation

Economic Damages in Intellectual Property......Page 5
Contents......Page 9
About the Authors......Page 17
Introduction......Page 25
Part I: Economic Damages in Intellectual Property IP Law on Economic Damages......Page 31
Introduction......Page 35
Lost Profits......Page 38
Price Erosion......Page 40
Entire Market Value Rule......Page 41
Reasonable Royalty......Page 42
References......Page 44
Introduction......Page 47
Data......Page 49
Trends in U.S. Patent Activity......Page 50
Trends in Patent Shares......Page 52
Trends in the U.S. Patent Growth Rate......Page 54
Notes......Page 56
References......Page 57
Introduction......Page 59
Origins of Trademark Law......Page 60
Development of Federal Trademark Law......Page 62
Different Categories of Trademarks......Page 63
Law of Trademark Infringement......Page 65
Remedies and Economic Recovery for Trademark Infringement......Page 69
Notes......Page 81
Introduction......Page 99
Delaware’s Historical Prominence in Patent Litigation......Page 100
Unmatched Judicial Experience......Page 101
Predictable Case Management......Page 103
Frequent Patent Trials......Page 106
High Win Rates and High Damages......Page 108
Conclusion......Page 110
Notes......Page 111
Introduction......Page 115
Commonly Debated Issues in Intellectual Property Damage Calculations......Page 116
References......Page 122
Part II: Economics of Patent Damages......Page 125
Introduction......Page 127
Lost Sales of Patent Owner’s Patented Products......Page 128
Lost Sales of Convoyed (“Add-on”) Products......Page 139
Price Erosion......Page 140
Increased Costs/Accelerated Market Entry......Page 141
Notes......Page 142
References......Page 143
Introduction......Page 145
Supply and Demand Models......Page 147
Example: Supply and Demand in a Six-Person Economy......Page 158
Case Studies......Page 160
References......Page 163
Introduction......Page 165
Ice Cream Industry......Page 167
Market Share Rule......Page 171
Price Erosion......Page 174
Market Simulation......Page 177
Conclusion......Page 182
Appendixes......Page 184
Notes......Page 185
References......Page 188
Introduction......Page 191
Summary of the Case Law......Page 192
Economic Criteria......Page 194
Two Case Studies......Page 197
Conclusion......Page 199
Notes......Page 201
References......Page 202
Introduction......Page 203
What Is a “Reasonable” Royalty?......Page 204
Methods for Determining a Reasonable Royalty Rate......Page 205
Case Example......Page 208
Notes......Page 210
References......Page 211
Introduction......Page 213
Summary of the Case Law......Page 214
Economic Considerations......Page 216
Case Example......Page 217
References......Page 220
Introduction......Page 223
Scope, Duration, and Noninfringing Substitutes......Page 225
Value of a Consumer Upgrade Option......Page 228
Determining a Reasonable Royalty......Page 229
Notes......Page 230
References......Page 231
Introduction......Page 233
Dr. M’s Methodology......Page 234
General Similarity among Mallets......Page 237
Statistical Tests......Page 238
Nonindependence of Mallet Characteristics......Page 240
Presentation of Statistical Evidence......Page 242
Notes......Page 243
References......Page 244
Part III: Economics of Copyright, Trademark, and Trade Secret Damages......Page 245
Economic Models......Page 247
Deterministic versus Stochastic Models......Page 248
Line of Best Fit: Regression Analysis......Page 250
Fundamentals of Hypothesis Testing......Page 251
Hypothesis Testing in a Regression Model......Page 254
Case Study:......Page 256
Notes......Page 260
References......Page 261
General Trademark Information......Page 263
Trademark Infringement Litigation......Page 266
Calculating Trademark Damages......Page 268
Case Study: Calculating Damages for Trademark Infringement......Page 272
Notes......Page 277
Introduction......Page 281
Basis for the Demand Approach......Page 283
Demand Analysis and Brand Profitability......Page 284
Data Description......Page 286
Analysis......Page 288
Estimated Trademark Fractions and Conclusions......Page 291
Notes......Page 293
References......Page 294
Introduction......Page 297
Case Background: AAA Technologies v. BBB, Inc.......Page 298
Damages Calculations......Page 299
Summary of Opinions......Page 301
Reliance on Interview Questions......Page 302
Spurious and Unreliable Interview Results......Page 303
Uncertainty in the Model......Page 306
Royalty Rates......Page 308
Conclusion......Page 310
References......Page 311
What Is a Trademark?......Page 313
How Are Trademarks Valued?......Page 321
Conclusion......Page 325
Notes......Page 326
References......Page 327
Index......Page 329