Wertsicherung von Aktienanlagen: Identifizierung und Reduzierung von Absicherungsrisiken alternativer Strategien unter besonderer Berücksichtigung des Renditepotenzials

استراتژی‌های حفظ اجازه می‌دهند که زیان‌های احتمالی ناشی از سرمایه‌گذاری‌های سهام محدود شود و در عین حال در افزایش قیمت شرکت کنند. پس از رکود بازار سهام در سال‌های 2000 تا 2003، این روش‌های ساختار پرتفوی به دلیل افزایش آگاهی از ریسک، در بین سرمایه‌گذاران نهادی و خصوصی بسیار محبوب هستند.
در پس زمینه تعداد زیادی از مفاهیم جایگزین برای حفظ ارزش، این سوال مطرح می شود که یک نوع پیاده سازی مناسب که می تواند محدودیت ضرر مورد نیاز را در شرایط عملی نیز تضمین کند. این کتاب کیفیت پوشش استراتژی های حفظ ارزش ایستا و پویا را در سناریوهای استرس بررسی می کند و رویکردهای اصلاحی را برای کاهش ریسک های پوشش دهی شناسایی شده توسعه می دهد. پتانسیل بازگشت استراتژی های حفظ ارزش بررسی شده در ارزیابی روش های اصلی و اصلاح شده گنجانده شده است. فیلیپ فابر یک همکار پژوهشی در کرسی بانکداری و امور مالی شرکتی و در مرکز اروپایی خدمات مالی (ecfs) در دانشگاه دویسبورگ-اسن، پردیس دویسبورگ بود و اکنون مشاور مدیریت در zeb/rolfes.schierenbeck.associates است. .
</ p>

Wertsicherungsstrategien erlauben eine Begrenzung potenzieller Verluste aus Aktienanlagen bei gleichzeitiger Teilnahme an Kurszuwächsen. Nach der Börsenbaisse in den Jahren 2000 bis 2003 erfreuen sich diese Verfahren der Portfoliostrukturierung aufgrund des gestiegenen Risikobewusstseins sowohl bei institutionellen als auch bei privaten Anlegern großer Beliebtheit.
Vor dem Hintergrund der Vielzahl alternativer Konzepte zur Wertsicherung stellt sich die Frage nach einer geeigneten Umsetzungsvariante, die auch unter praxisnahen Bedingungen die geforderte Verlustbegrenzung gewährleisten kann. In diesem Buch werden die Absicherungsqualität statischer und dynamischer Wertsicherungsstrategien in Stressszenarien beleuchtet sowie Modifikationsansätze zur Reduzierung identifizierter Absicherungsrisiken entwickelt. Das Renditepotenzial der untersuchten Wertsicherungsstrategien wird dabei in die Bewertung der originären und modifizierten Verfahren einbezogen.
Das Buch richtet sich an Fach- und Führungskräfte in Kapitalanlagegesellschaften, Banken und Versicherungen sowie Dozenten und Studenten der Bankbetriebslehre.
Dr. Philipp Faber war wissenschaftlicher Mitarbeiter am Lehrstuhl für Banken und betriebliche Finanzwirtschaft sowie am European Center for Financial Services (ecfs) der Universität Duisburg-Essen, Campus Duisburg, und ist inzwischen Management Consultant bei zeb/rolfes.schierenbeck.associates.