The Econometrics of Individual Risk: Credit, Insurance, and Marketing

ریسک‌های فردی که بانک‌ها، بیمه‌گران و بازاریابان با آن‌ها مواجه می‌شوند، نسبت به ریسک‌های کل مانند تغییرات قیمت در بازار کمتر شناخته شده است. اما خطراتی که افراد، شرکت‌ها، بیمه‌ها یا قراردادهای اعتباری متحمل می‌شوند یا انجام می‌دهند می‌توانند به اندازه رویدادهای کلان مانند نوسانات قیمت سهام ویرانگر باشند. یک مقدمه جامع، اقتصاد سنجی ریسک فردی اولین کتابی است که یک روش اقتصاد سنجی کامل را برای کمی کردن و مدیریت این نوع ریسک ناچیز اما مهم ارائه می دهد. این کتاب یک دوره در تئوری اقتصاد سنجی ریسک فردی ارائه می دهد که با مثال های تجربی نشان داده شده است. و بر خلاف سایر متون، به طور کامل بر حل مشکلات واقعی ریسک فردی که امروزه کسب و کارها با آن روبرو هستند متمرکز شده است.

Christian Gourieroux و Joann Jasiak با بحث گسترده در مورد مسائل عملی مانند امتیازدهی اعتبار خرده فروشی، پویایی تراکنش کارت اعتباری و حداکثر کردن سود در پست های تبلیغاتی، بر جنبه اقتصاد خرد تحلیل ریسک تأکید می کنند. آنها مسائل نظارتی را در بخش‌هایی در مورد محاسبه حداقل ذخیره سرمایه برای پوشش زیان‌های احتمالی و معیار ریسک اعتباری CreditVar می‌پردازند.

این کتاب دانشجویان تحصیلات تکمیلی را در رشته‌های اقتصاد، بازرگانی، امور مالی، و مطالعات اکچوئری و همچنین اکچوئرها و تحلیلگران مالی مورد علاقه قرار می‌دهد.

The individual risks faced by banks, insurers, and marketers are less well understood than aggregate risks such as market-price changes. But the risks incurred or carried by individual people, companies, insurance policies, or credit agreements can be just as devastating as macroevents such as share-price fluctuations. A comprehensive introduction, The Econometrics of Individual Risk is the first book to provide a complete econometric methodology for quantifying and managing this underappreciated but important variety of risk. The book presents a course in the econometric theory of individual risk illustrated by empirical examples. And, unlike other texts, it is focused entirely on solving the actual individual risk problems businesses confront today.

Christian Gourieroux and Joann Jasiak emphasize the microeconometric aspect of risk analysis by extensively discussing practical problems such as retail credit scoring, credit card transaction dynamics, and profit maximization in promotional mailing. They address regulatory issues in sections on computing the minimum capital reserve for coverage of potential losses, and on the credit-risk measure CreditVar.

The book will interest graduate students in economics, business, finance, and actuarial studies, as well as actuaries and financial analysts.