Structured Credit Products: Credit Derivatives and Synthetic Securitisation Second Edition

ویرایش:  
نویسندگان: Moorad Choudhry,  Abukar Ali,  Suleman Baig,  James Croke,  Jaffar Hussain,  Zhuoshi Liu,  Richard Pereira,  Sharad Samy,  Timo SchlaFer,  Daniel Sempere?Roldan,  Marliese Uhrig?Homburg(auth.)  
سری:  
ISBN (شابک) : 9780470824139, 9781118390504 
ناشر:  
سال نشر: 2010 
تعداد صفحات: 605 
زبان: English 
فرمت فایل : PDF (درصورت درخواست کاربر به PDF، EPUB یا AZW3 تبدیل می شود) 
حجم فایل: 7 مگابایت 

قیمت کتاب (تومان) : 48,000

پوشش به روز شده محصولات اعتباری ساختاریافته با پوشش عمیق آخرین پیشرفت ها

محصولات اعتباری ساختاریافته یکی از مکانیسم های سرمایه گذاری و مدیریت ریسک امروزی هستند که سریع ترین رشد را دارند و کانون نوآوری و خلاقیت در بازارهای سرمایه هستند. واحدهای سازنده این محصولات مشتقات اعتباری هستند که از پرمصرف ترین محصولات در امور مالی هستند. این کتاب شرح مختصر و متمرکزی از ابزارهای مشتقه اعتباری اصلی و همچنین محصولات پیچیده‌تر مانند تعهدات بدهی وثیقه مصنوعی ارائه می‌دهد. این نسخه جدید شامل مطالعات موردی به‌روز شده از اروپا و آسیا، آخرین پیشرفت‌ها در ساختارهای مصنوعی، تأثیر انحلال subprime، و CD-ROM مدل‌ها و وسایل کمک آموزشی است.

مراد چودری با این به روز رسانی عالی از بازار مشتقات اعتباری بازمی گردد. ویرایش دوم آثار کلاسیک او، مانند خود موضوع، در خط مقدم صنعت مالی قرار دارد. سزاوار خوانندگان گسترده است.
—دکتر دیدیه جواناس
مدیر منطقه ای تامسون رویترز، هنگ کنگ

این همراهی عالی برای هر دو با تجربه و متخصصان سطح ورودی که در انجمن اعتباری ساختاریافته کار می کنند. این یک مطالعه دانش‌آمیز، روشن‌فکر و لذت‌بخش است که با موفقیت یکی از موضوعی‌ترین حوزه‌های موضوعی بانکداری امروز را ابهام می‌کند، در حالی که نمونه‌های عملی مهمی را ارائه می‌کند که این نظریه را به خود شغل مرتبط می‌کند.
—دکتر جیمز بریمن
واحد قیمت گذاری جهانی، بانک سلطنتی اسکاتلند

موراد چودری به عنوان یکی از نویسندگان برجسته عملی و در عین حال دقیق کتاب های مالی، شهرت شایسته ای از سوی دانشگاهیان و متخصصان کسب کرده است. در این ویرایش دوم، دانش عملی او در مورد مشتقات اعتباری، مخاطب را با توضیحات سرراست از ساختارهای پیچیده، و سطح قابل دسترس ریاضیات لازم برای درک محصولات اعتباری ساختاریافته درگیر نگه می‌دارد. نویسنده با اجتناب از استفاده بیش از حد از فرمول های ریاضی و جنبه های عملی و نظری موضوع که به دقت متعادل شده است، تجزیه و تحلیل کامل و دقیق ارائه می دهد. من قویاً این کتاب را برای کسانی که مایل به کسب درک شهودی از محصولات اعتباری ساختاریافته هستند، از شاغلین گرفته تا دانشجویان امور مالی، توصیه می کنم!
—محمد برره دواله
توسعه دهنده ارشد محصول، ابو بانک تجاری دابی، امارات متحده عربی

این کتاب برای تجارت مشتقات اعتباری است. از اولین قدم‌ها تا استراتژی‌های معاملاتی پیشرفته، این بسیار ارزشمند است. خوب نوشته شده و روشنگر است، مناسب برای مرجع موردی یا خواندن جلد تا جلد.
—اندرو بنسون
ETF Marketing، KBC Peel Hunt، لندن

پروفسور چودری به من انگیزه داده است که واقعاً به مشتقات اعتباری وارد شوم. بسیار خوب است که فردی با چنین انرژی و تجربه عملی و همچنین توانایی گیر کردن در جزئیات سخنرانی کند.
—George Whicheloe
Equity- Linked Technology، مریل لینچ، لندن

موراد چودری، رئیس خزانه داری در Europe Arab Bank plc در لندن است. او یک استاد مدعو در گروه اقتصاد دانشگاه متروپولیتن لندن است. محتوا:
فصل 1 ریسک اعتباری (صفحات 21-56):
فصل 2 مشتقات اعتباری I: ابزارهای بدون بودجه (صفحات 57-161):
br>فصل 3 مشتقات اعتباری II: ابزارهای سرمایه گذاری شده (صفحه های 163-183):
فصل 4 تجزیه و تحلیل اعتبار و اندازه گیری ارزش نسبی (صفحه های 185-202):
فصل 5 مشتقات اعتباری III: برنامه های کاربردی (صفحه های 203-202) ):
فصل 6 قیمت گذاری و ارزش گذاری مشتقات اعتباری (صفحه های 227-249):
فصل 7 قیمت گذاری مبادله پیش فرض اعتبار (صفحات 251-279):
فصل 8 مبادله دارایی- مبادله پیش فرض اعتباری مبنای اول: قیمت گذاری مبادله دارایی مبادلات پیش فرض اعتباری (صفحات 281-291):
فصل 9 مبادله پیش فرض اعتباری مبنای دوم: تجزیه و تحلیل رابطه بین بازارهای نقدی و ترکیبی (صفحات 293-342):
فصل 10 مبادله اعتبار مبانی مبادله پیش‌فرض: نشان دادن مبادلات آربیتراژی مبتنی بر مثبت و منفی (صفحه‌های 343-370):
فصل 11 وام‌های مشترک، فقط وام‌های پیش‌فرض اعتبار و اسناد حقوقی CDS (صفحات 371–402):
فصل مقدمه به اوراق بهادار (صفحات 403-444):
فصل 13 تعهدات بدهی وثیقه مصنوعی (صفحه های 445-505):
فصل 14 ارزش گذاری CDO و مدل های آبشار جریان نقدی (صفحه های 507-532):
فصل 1 مجراها و ساختارهای تأمین مالی مشتقات اعتباری (صفحات 533-558):
فایل های فصل 16 در CD؟R همراه (صفحات 559-566):

Updated coverage of structured credit products with in-depth coverage of the latest developments

Structured credit products are one of today's fastest growing investment and risk management mechanisms, and a focus of innovation and creativity in the capital markets. The building blocks of these products are credit derivatives, which are among the most widely used products in finance. This book offers a succinct and focused description of the main credit derivative instruments, as well as the more complex products such as synthetic collateralized debt obligations. This new edition features updated case studies from Europe and Asia, the latest developments in synthetic structures, the impact of the subprime meltdown, and a CD-ROM of models and teaching aids.

Moorad Choudhry returns with this excellent update of the credit derivatives market. The second edition of his classic work is, like the subject matter itself, at the forefront of the financial industry. It deserves a wide readership.
—Dr Didier Joannas
Regional Director, Thomson Reuters, Hong Kong

This is the perfect companion for both experienced and entry level professionals working in the structured credit fraternity. It is an erudite, insightful and enjoyable read that successfully demystifies one of the most topical subject areas in banking today, while also providing important practical examples that link the theory to the job itself.
—Dr James Berriman
Global Pricing Unit, Royal Bank of Scotland

Moorad Choudhry has earned a deserved reputation from both academics and practitioners as one of the leading practical yet rigorous authors of finance books. In this Second Edition, his practical knowledge of credit derivatives keeps the audience engaged with straightforward explanations of complicated structures, and an accessible level of mathematical sophistication necessary to understand structured credit products. The author offers complete, rigorous analysis while avoiding overuse of mathematical formulas and carefully balanced practical and theoretical aspects of the subject. I strongly recommend this book for those wishing to gain an intuitive understanding of structured credit products, from practitioners to students of finance!
—Mohamoud Barre Dualeh
Senior Product Developer, Abu Dhabi Commercial Bank, UAE

This is THE book for credit derivative trading. From first steps to advanced trading strategies, this is invaluable. Well written and insightful, perfect for ad hoc reference or reading cover to cover.
—Andrew Benson
ETF Market Making, KBC Peel Hunt, London

Professor Choudhry has inspired me to really get into credit derivatives. It’s great to be lectured by someone with such energy and practical hands-on experience, as well as the ability to get stuck into the details.
—George Whicheloe
Equity-Linked Technology, Merrill Lynch, London

Moorad Choudhry is Head of Treasury at Europe Arab Bank plc in London. He is a Visiting Professor at the Department of Economics at London Metropolitan University.Content:
Chapter 1 Credit Risk (pages 21–56):
Chapter 2 Credit Derivatives I: Unfunded Instruments (pages 57–161):
Chapter 3 Credit Derivatives II: Funded Instruments (pages 163–183):
Chapter 4 Credit Analysis and Relative Value Measurement (pages 185–202):
Chapter 5 Credit Derivatives III: Applications (pages 203–225):
Chapter 6 Credit Derivatives Pricing and Valuation (pages 227–249):
Chapter 7 Credit Default Swap Pricing (pages 251–279):
Chapter 8 The Asset Swap—Credit Default Swap Basis I: The Asset Swap Pricing of Credit Default Swaps (pages 281–291):
Chapter 9 The Credit Default Swap Basis II: Analysing the Relationship Between Cash and Synthetic Markets (pages 293–342):
Chapter 10 Trading the Credit Default Swap Basis: Illustrating Positive and Negative Basis Arbitrage Trades (pages 343–370):
Chapter 11 Syndicated Loans, Loan?only Credit Default Swaps and CDS Legal Documentation (pages 371–402):
Chapter 12 An Introduction to Securitisation (pages 403–444):
Chapter 13 Synthetic Collateralised Debt Obligations (pages 445–505):
Chapter 14 CDO Valuation and Cash Flow Waterfall Models (pages 507–532):
Chapter 15 Synthetic Conduits and Credit Derivative Funding Structures (pages 533–558):
Chapter 16 Files on the Accompanying CD?R (pages 559–566):