Fundamentals and Advanced Techniques in Derivatives Hedging

این کتاب تئوری قیمت گذاری مشتقات و پوشش ریسک و همچنین تکنیک های مورد استفاده در امور مالی ریاضی را پوشش می دهد. نویسندگان از رویکردی از بالا به پایین استفاده می‌کنند، از مبانی شروع می‌کنند، قبل از حرکت به سمت برنامه‌ها، و پیشرفت‌های نظری را در کنار تمرین‌های مختلف ارائه می‌کنند و نمونه‌های زیادی از علاقه عملی را ارائه می‌دهند. طیف وسیعی از مفاهیم و ابزارهای ریاضی که معمولاً در تک‌نگاره‌های جداگانه یافت می‌شوند در اینجا ارائه شده‌اند. . علاوه بر تئوری بدون آربیتراژ به طور کلی، این کتاب همچنین مدل‌ها و مسائل پوشش‌دهی عملی و قیمت‌گذاری را بررسی می‌کند. مبانی و تکنیک‌های پیشرفته در پوشش مشتقات روش‌های پیشرفته در احتمال و تجزیه و تحلیل، از جمله حساب مالیاوین و تئوری راه‌حل‌های ویسکوزیته، و همچنین نظریه اخیر اهداف تصادفی و استفاده از آن در مدیریت ریسک را معرفی می‌کند. این اولین کتاب درسی است که این موضوع را پوشش می دهد.
دانشجویان فارغ التحصیل در ریاضیات کاربردی با درک تئوری احتمالات و محاسبات تصادفی، این کتاب را برای به دست آوردن درک عمیق تر از مفاهیم و روش های اساسی در مالی ریاضی مفید خواهند یافت.

This book covers the theory of derivatives pricing and hedging as well as techniques used in mathematical finance. The authors use a top-down approach, starting with fundamentals before moving to applications, and present theoretical developments alongside various exercises, providing many examples of practical interest.A large spectrum of concepts and mathematical tools that are usually found in separate monographs are presented here. In addition to the no-arbitrage theory in full generality, this book also explores models and practical hedging and pricing issues. Fundamentals and Advanced Techniques in Derivatives Hedging further introduces advanced methods in probability and analysis, including Malliavin calculus and the theory of viscosity solutions, as well as the recent theory of stochastic targets and its use in risk management, making it the first textbook covering this topic.
Graduate students in applied mathematics with an understanding of probability theory and stochastic calculus will find this book useful to gain a deeper understanding of fundamental concepts and methods in mathematical finance.