Bayesian Full Information Analysis of Simultaneous Equation Models Using Integration by Monte Carlo

دکتر زه و ریچارد (1983) - از این پس DR - در بررسی "تحلیل بیزی سیستم های معادله همزمان" دیدگاه زیر را در مورد وضعیت فعلی توسعه تحلیل اطلاعات کامل بیزی از این سیستم ها بیان می کنند. موارد 1) روش اجازه می دهد "یک مشخصات انعطاف پذیر از چگالی قبلی، از جمله اقدامات قبل غیر اطلاعاتی به خوبی تعریف شده"; ii) "نمونه متناهی دقیق خلفی و چگالی پیش بینی" را به دست می دهد. با این حال، آنها خواستار پیشرفت های بیشتر هستند تا بتوان این تراکم ها را از طریق "روش های عددی، با استفاده از یک بسته نرم افزاری یکپارچه" ارزیابی کرد. برای این منظور، آنها استفاده از تکنیک مونت کارلو را توصیه می کنند، زیرا ون دایک و کلوک (1980) نشان داده اند که "ادغام ها می توانند انجام شوند و چگونه انجام می شوند". در این مونوگراف، توضیح می‌دهیم که چگونه در دستیابی به پیشرفت‌های پیشنهاد شده توسط دکتر و ریچارد مشارکت می‌کنیم. یک ایده اساسی این است که از خواص شناخته شده چگالی خلفی پارامترهای شکل ساختاری برای طراحی توابع اهمیت استفاده کنیم. ه. تقریبی از چگالی خلفی، که برای سازماندهی ادغام مورد نیاز است.

In their review of the "Bayesian analysis of simultaneous equation systems", Dr~ze and Richard (1983) - hereafter DR - express the following viewpoint about the present state of development of the Bayesian full information analysis of such sys­ tems i) the method allows "a flexible specification of the prior density, including well defined noninformative prior measures"; ii) it yields "exact finite sample posterior and predictive densities". However, they call for further developments so that these densities can be eval­ uated through 'numerical methods, using an integrated software packa~e. To that end, they recommend the use of a Monte Carlo technique, since van Dijk and Kloek (1980) have demonstrated that "the integrations can be done and how they are done". In this monograph, we explain how we contribute to achieve the developments suggested by Dr~ze and Richard. A basic idea is to use known properties of the porterior density of the param­ eters of the structural form to design the importance functions, i. e. approximations of the posterior density, that are needed for organizing the integrations.